Resumen: Dana es la actual Señora de la Torre, la más importante escuela de Alta Hechicería, situada en el Valle de los Lobos. Junto a ella residen en la Torre, Jonás, el alumno más antiguo de la escuela, Iris, una niña humana, y Kai, un muchacho que falleció hace mucho tiempo y que se aferró a la vida al tomar su espíritu el cuerpo de un dragón a punto de morir. Kai y Dana están enamorados, pero sus distintas formas, una humana y otra de dragón, hacen del suyo un amor imposible. Un día llega a la torre un misterioso muchacho, Saevin. El chico, a pesar de ser un alumno de primer grado, parece tener unos enormes poderes. A Dana le preocupa, ya que duda si Saevin va a beneficiar a la Torre o si va a usar su magia para fines malignos. Tan preocupada está la Señora de la Torre que decide ir a consultar a una oráculo, que vive en unas tierras muy lejanas. Cuando la encuentra, ésta le vaticina una inquietante profecía: se acerca el Momento en el que la dimensión de los muertos y la de los vivos estén tan próximas que podrían fusionarse. Según el oráculo, esto tendrá importantes consecuencias para las once personas que se encontrarán en la Torre cuando esto ocurra. Todo indica que entre las once personas se encontrarán, además de los actuales habitantes de la Torre, antiguos alumnos y amigos de Dana: Fenris, el elfo; Salamandra, la Bailarina del Fuego; Conrado; o Nawin, la Reina de los Elfos. Dana quiere evacuar a los habitantes de la Torre para que cuando llegue el Momento, no se encuentren allí y la profecía no se cumpla. Además, intenta avisar a todos sus amigos para que no vayan a la Torre. Sin embargo, un día, se aparece ante la Señoa de la Torre el fantasma de Shi-Mae, una malvada Archimaga, a la que venció años atrás. Shi-Mae ofrece un trato a Dana: si le deja vincularse a ella, la Archimaga le dará la oportunidad de dar a Kai un cuerpo humano. A pesar de que esto podría suponer un peligro para sus amigos Dana acepta. Primero ha de buscar los huesos del cuerpo humano de Kai, luego un poco de agua del Lago de la Vida y finalmente, sangre de fénix. Pero, cuando llega el momento de sacrificar al fénix para obtener su sangre, Dana, resignada, decide no hacerlo. Cuando llega el Momento, se desencadena una larga lucha en diferentes frentes contra malévolos seres como Morderek, un ex-alumno de la Torre, o los espectros, que quieren regresar al mundo de los vivos para vengarse y hacerse con el control de su mundo. Finalmente, una única solución puede mantener alejados los dos mundos: Dana debe traspasar el umbral del Más Allá y permanecer allí para impedir que los espectros invadan el mundo de los vivos. Así se hace y lo consiguen, pero a partir de ese momento la Señora de la Torre queda en coma. Varias décadas después, el cuerpo de Dana, casi sin vida, ha envejecido, y Kai ha permanecido durante todo ese tiempo bajo su ventana sin apenas hablar con nadie. Un día el nuevo Amo de la Torre, Jonás, llama a todos sus ex-compañeros porque cree que Dana ha reaccionado y va salir del coma. Sin embargo, Dana sólo despierta para despedirse de sus amigos y morir definitivamente. Kai, desolado, muere también. Así, por fin se encuentran los dos amantes con una misma forma en el Más Allá, donde serán felices eternamente.